外管局A股“三劍客”悄然入市 持股規(guī)模數(shù)百億

三家公司的共同注冊場所，北京市西城區(qū)金融大街23號(hào)(中國平安大廈) 2015年年報(bào)“三劍客”持股一覽表 栽下梧桐樹，引得鳳凰來。如今，“鳳凰”以及供其棲息的“梧桐”已悄然降臨A股市場，背后運(yùn)籌帷幄的則是國家外匯管理局。 近期，隨著上市公司股東榜不斷刷新，梧桐樹投資平臺(tái)有限責(zé)任公司(下稱“梧桐樹投資”)逐步映入投資者的視野。作為國家外匯管理局的全資子公司，梧桐樹投資憑借其較高的持股份額，至2015年末已進(jìn)入工商銀行、中國銀行、交通銀行等多家銀行的十大股東名單。而其特殊的股東背景，亦令外界將其看作是繼證金、匯金之后，國家層面在A股布下的又一持股平臺(tái)。 不過，上證報(bào)記者調(diào)查發(fā)現(xiàn)，梧桐樹投資，實(shí)際上僅是國家外匯管理局A股投資平臺(tái)之一，相較于梧桐樹投資，身份更加“隱蔽”的鳳山投資和坤藤投資亦從去年四季度起低調(diào)布局A股投資標(biāo)的。假如今年以來其對相關(guān)標(biāo)的未有減持操作，根據(jù)目前所披露信息，上述“三劍客”所持A股市值已超過270億元。 記者昨日實(shí)地探訪了三家公司共同的注冊場所，北京市西城區(qū)金融大街23號(hào)(中國平安大廈)，但工商注冊信息中登記的11樓正在裝修。同在此樓辦公(使用了4個(gè)樓層)的中央外匯業(yè)務(wù)中心的一位工作人員對記者表示，“你說的這些公司(梧桐樹投資等)都不在這棟樓辦公，但它們確實(shí)跟我們有一定關(guān)系。” 三劍客“搶鏡”A股 今日，工商銀行、中國銀行2015年年報(bào)如期發(fā)布，在兩公司截至去年末的十大股東名單中，也出現(xiàn)了梧桐樹投資的身影，分別持有14.21億股工商銀行股份(占比0.4%)以及10.60億股中國銀行股份(占比0.36%)。至此，梧桐樹投資直接入圍前十大流通股東序列的上市公司已增至5家，除上述兩家外還包括交通銀行、浦發(fā)銀行和光大證券。 值得一提的是，針對“梧桐樹投資入股”一事，工商銀行董事長姜建清在30日晚舉行的業(yè)績發(fā)布會(huì)上回應(yīng)記者稱，“歡迎所有合格投資者投資工商銀行，需要披露的地方公司會(huì)及時(shí)披露。” 事實(shí)上，作為國家外匯管理局的全資子公司，梧桐樹投資在去年四季度批量投資銀行股之前，其與A股市場并無太多交集。之前為市場廣為熟知的，是其在去年8月份分別向國家開發(fā)銀行和中國進(jìn)出口銀行注資480億美元和450美元，順利完成改革方案要求的資本金補(bǔ)充工作。此外，梧桐樹投資還以股東身份參與組建了絲路基金；而去年6月成立的中拉產(chǎn)能合作投資基金有限責(zé)任公司(注冊資本高達(dá)611.32億元)，其股東中同樣出現(xiàn)了梧桐樹投資的身影。以上投資均可謂“大手筆”。 而另據(jù)記者調(diào)查發(fā)現(xiàn)，梧桐樹投資在A股市場并非是“孤身作戰(zhàn)”，其兩家全資子公司北京鳳山投資有限責(zé)任公司和北京坤藤投資有限責(zé)任公司亦于去年四季度同步展開A股投資。工商資料顯示，鳳山投資和坤藤投資均成立于2015年8月14日，且彼此相鄰：鳳山投資的登記住所是北京市西城區(qū)金融大街23號(hào)11層1102室，坤藤投資則是在1103室。 一個(gè)有意思的細(xì)節(jié)是，坤藤投資原名為凰山投資，其與鳳山投資恰好拼成“鳳凰”二字，共同棲息于其母公司“梧桐樹”之下。直至去年11月末，凰山投資方將名字改為如今的坤藤投資。 不過，有別于梧桐樹投資“境內(nèi)外項(xiàng)目、股權(quán)、債權(quán)、基金、貸款投資”的經(jīng)營范圍，鳳山投資和坤藤投資的經(jīng)營范圍均圈定于“項(xiàng)目投資；資產(chǎn)管理；投資管理”。從A股布局標(biāo)的來看，鳳山投資和坤藤投資所入股標(biāo)的并不局限于金融類個(gè)股。其中，鳳山投資截至去年末已進(jìn)駐中國聯(lián)通、上港集團(tuán)、中信重工、光大證券、洪都航空、南京高科等六家上市公司十大流通股東序列，坤藤投資同期投資個(gè)股則相對較少，僅有中國聯(lián)通和光大證券兩家，而光大證券更成為這三家公司的共同投資標(biāo)的。 從中可見，或是出于投資安全性、保值增值性等方面的考慮，國家外匯管理局上述三大投資平臺(tái)尤其青睞具有國資背景的上市公司，而根據(jù)最新股價(jià)計(jì)算，三家公司目前合計(jì)持股市值已超過270億元。 神秘的“梧桐樹父子” 低調(diào)入市、大舉建倉，梧桐樹投資及其控制的兩家子公司遵循著怎樣的投資思路？各家公司幕后的操盤手又有怎樣的背景？帶著上述疑問，記者昨日實(shí)地探訪了三家公司的共同登記住所——北京市西城區(qū)金融大街23號(hào)(中國平安大廈). “梧桐樹父子”的低調(diào)、神秘，不止體現(xiàn)在其對A股市場投資方面。記者昨日對中國平安大廈整棟大樓進(jìn)行了逐層摸訪，并沒有發(fā)現(xiàn)梧桐樹投資及其兩家子公司的任何銘牌標(biāo)識(shí)。不過，平安大廈的3層至5層、7層乃是中央外匯業(yè)務(wù)中心的辦公區(qū)，后者與梧桐樹投資同樣歸屬于國家外匯管理局。另經(jīng)記者確認(rèn)，鳳山投資、坤藤投資所登記地址——大廈11層承租方也為中央外匯業(yè)務(wù)中心。 記者在現(xiàn)場看到，平安大廈11層整層目前都處于裝修施工狀態(tài)，大樓電梯客梯也不在11層經(jīng)停。據(jù)11層現(xiàn)場施工工作人員及項(xiàng)目施工方工作人員介紹，11層早在2015年2月份就已經(jīng)處于空置狀態(tài)，正式裝修施工也已經(jīng)有大半年時(shí)間，裝修完成至少還得一個(gè)月時(shí)間。 “你說的這些公司(梧桐樹投資等)都不在這棟樓辦公，但它們確實(shí)跟我們有一定關(guān)系。”中央外匯業(yè)務(wù)中心4樓一位工作人員向記者表示。 作為國家外匯儲(chǔ)備的經(jīng)營管理機(jī)構(gòu)，中央外匯業(yè)務(wù)中心堅(jiān)持從長期、戰(zhàn)略角度進(jìn)行儲(chǔ)備資產(chǎn)的多元化配置，致力于審慎、規(guī)范、積極的投資運(yùn)作，構(gòu)建了24小時(shí)連續(xù)經(jīng)營的全球化管理架構(gòu)，確保了國家外匯儲(chǔ)備資產(chǎn)的安全、流動(dòng)和保值增值。 盡管未能尋得“梧桐樹父子”蹤跡，但從其登記注冊信息來看，梧桐樹投資以及鳳山投資和坤藤投資的核心高管，均是從央行旗下各系統(tǒng)、部門抽調(diào)的“精兵強(qiáng)將”。 具體來看，梧桐樹投資執(zhí)行董事何建雄，曾任央行國際司司長、中國駐國際貨幣基金組織(IMF)執(zhí)行董事等職；此外，鳳山投資總經(jīng)理段治翔、坤藤投資法人代表程昊，兩人均曾供職于國家外匯管理局中央外匯業(yè)務(wù)中心。 段治翔，2006年開始攻讀南京大學(xué)商學(xué)院會(huì)計(jì)學(xué)碩士，2012年曾與南京大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)系副主任李心合，以及南京大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)系教授蘇文兵二人合寫題為《基于成本粘性的盈利預(yù)測及其精度檢驗(yàn)》的論文。 程昊，2006年攻讀完對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)國際會(huì)計(jì)、管理學(xué)碩士，同年7月加入國家外匯管理局中央外匯業(yè)務(wù)中心，擁有中國注冊會(huì)計(jì)師、澳大利亞注冊會(huì)計(jì)師、特許管理會(huì)計(jì)師等資格。程昊2008年與同事一起撰寫的文章《中國金融會(huì)計(jì)改革回顧》，獲得財(cái)政部組織的“中國會(huì)計(jì)與改革開放30年有獎(jiǎng)?wù)魑摹比泉?jiǎng)。當(dāng)時(shí)信息顯示，程昊供職于“國家外匯管理局儲(chǔ)備司會(huì)計(jì)處”。 需要指出的是，無論是梧桐樹投資，還是其子公司鳳山投資、坤藤投資，均是從去年第四季度開始大規(guī)模建倉A股公司，彼時(shí)的A股市場剛剛經(jīng)歷了7月初及8月末的兩輪非理性下跌，市場人氣極度低迷。在此背景下，國家外匯管理局旗下“三劍客”共同布局A股，是從投資價(jià)值、資產(chǎn)安全性等角度進(jìn)行的配置，還是另有其他的任務(wù)使命？引人關(guān)注。 國家外匯管理局2014年年報(bào)中，曾規(guī)劃了2015年外匯儲(chǔ)備經(jīng)營管理的主要思路，其中外儲(chǔ)多元化運(yùn)用是重要內(nèi)容之一，要求優(yōu)化機(jī)制，提高效率，服務(wù)好實(shí)體經(jīng)濟(jì)和國家長遠(yuǎn)戰(zhàn)略，同時(shí)強(qiáng)化投資交易能力建設(shè)，提高外匯儲(chǔ)備盈利能力，實(shí)現(xiàn)儲(chǔ)備資產(chǎn)保值增值。而在今年初召開的全國外匯管理工作會(huì)議中，國家外匯管理局又對今年重點(diǎn)工作進(jìn)行了部署，其中一條即是做好國家外匯儲(chǔ)備經(jīng)營管理工作，統(tǒng)籌安全、流動(dòng)和保值增值的各項(xiàng)目標(biāo)，完善外匯儲(chǔ)備多元化運(yùn)用。