金融科技監管需法律保障 業界推崇“監管沙盒”模式

每經編輯 每經實習記者 王琛    

每經實習記者 王琛 每經編輯 姚茂敦

對互聯網金融從鼓勵創新到規范發展，再到清理整頓，以及重塑生態，金融業的政策環境正隨著金融科技的發展而悄然改變。

6月17日，“金融科技發展與法律前沿國際論壇”在北京舉行，中外專家就金融科技發展以及法律監管展開討論。會上，業界認為，“監管沙盒”模式對中國有借鑒意義。

《每日經濟新聞》記者了解到，FinTech（金融Financial與科技Technology的合成詞）一詞最早在美國使用較多。如今，國內包括螞蟻金服、京東金融、眾安保險、宜信等巨頭開始重新定義自己為“金融科技”公司，這個詞才漸漸被國人所了解。 最近，Fintech更是成為一些高端論壇的標配和熱門標簽。

金融科技兼具金融屬性和科技導向

金融科技是基于大數據、云計算、人工智能、區塊鏈等一系列技術革新，全面運用于包括且不限于支付清算、借貸融資、理財、零售、銀行業務、保險等領域的科技，正在改變著我們的生活。同時，金融科技的發展也帶來了前所未有的風險與挑戰。由此，如何使金融科技更好地處于有效監管之下，既能防控風險又不扼制創新，備受關注。 

在上述論壇上，相關機構現場發布了《2017金融科技報告：行業發展與法律前沿》，對金融科技的商業模式和法律政策做了進一步探討。 

金融科技與金融監管是本次論壇討論的重要主題之一。中國支付清算協會執行副會長兼秘書長蔡洪波指出：金融科技兼具金融屬性和科技導向，其發展需要法律保障，對于金融科技的監管要在遵循基本原則的基礎上，創新管理形式和方式，兩者在相互摸索中前進。 

亞洲金融合作協會秘書長楊再平認為，金融與科技的結合在一定程度上改變了金融界的業態和效果。對于金融科技的金融監管政策，除了專業性、有效性外，更應該采用一種包容的態度對待金融科技。即監管者應該對金融科技有一定的研究，并對其發展優勢、技術等方面達到較為科學的認識。在此基礎上，對金融科技特有風險，對與金融科技在試錯階段的一些錯誤要在法律和合規上給予一定包容。 

楊再平以英國為例，認為英國的“監管沙盒”，即金融科技企業可以在一定的范圍內，測試其創新的金融產品、服務、商業模式等，對我國金融監管有一定借鑒意義。同時，英國金融行為監管局比較認可行業協會的自我監管能力，對于一些在行業內試驗效果良好的方針政策，英國金融行為監管局會對其進行推廣。總之，金融監管政策應與不斷發展的金融科技相適應，兩者在互相摸索中前進。 

法律界專家，最高人民法院研究室副主任郭峰也從制度和司法兩個層面介紹了目前的金融監管。在制度方面，郭峰認可“監管沙盒”的理念，肯定行業的協調自律在金融監管中的重要作用。在司法方面，要統籌司法解釋與案例性指導。利用司法解釋和相關案例的司法判例來保護消費者利益，整治金融犯罪。

利用人工智能豐富監管手段

2017年5月，中國人民銀行成立金融科技（FinTech）委員會，這一委員會的成立旨在加強金融科技工作的研究規劃和統籌協調，體現了央行正積極應對世界范圍內的金融科技發展。 

此外，央行還將進一步加強國內外交流合作,并利用大數據、人工智能、云計算等技術豐富金融監管手段,從而提升跨行業、跨市場交叉性金融風險的甄別、防范和化解能力。 

值得注意的是，多位業內專家學者也在上述論壇上肯定了科技在金融發展中的重要作用。央行金融研究所所長孫國峰認為，未來，人工智能將成為監管的關鍵，在防范系統風險方面，人工智能優于人類。人工智能可以將規則推理、案例分析、模糊推理幾個方面結合，對于系統風險作出更為全面的預測與評估。 

除人工智能外。孫國峰提出運用強化監管科技，以應對監管要求合規的復雜挑戰。即積極利用大數據、人工智能、云計算等技術來豐富金融監管手段，提升跨行業、跨市場交叉性金融風險的甄別、防范和化解能力。 

事實上，此前發布的《互聯網金融報告 2017》就提出“推動中國互聯網金融健康可持續發展的十條高級原則”，內容多處涉及監管問題，包括創新監管新機制，引入中國版“監管沙盒”等。

記者注意到，此次發布的《2017金融科技報告：行業發展與法律前沿》是國內首份將金融科技發展與法律前沿相結合的研究報告。報告詳細解讀了金融科技的關鍵技術和發展趨勢。報告稱，未來3~5年，人工智能、區塊鏈、大數據等前沿技術將成為帶動金融科技發展的核心技術，并具體指出每種技術的應用場景和發展方向。 

報告梳理了金融科技的商業模式以及各個細分領域的監管政策，對行業發展進行研判，同時為金融科技的生態體系建言。 

清華大學法學院院長助理，劉晗副教授認為，金融科技發展日新月異，對于法律監管是極大挑戰。金融生態的發展離不開金融、法學、科技等各界努力，要不斷尋找適應其發展的監管方式，實現創新與穩定的動態平衡。