緊急出具恢復上市保薦書，發表意見卻與事實不符，太平洋證券被罰

每經記者 陳晨    每經編輯 吳永久    

今日，四川證監局披露了對太平洋證券采取出具警示函措施的決定，稱其于2021年5月28日出具的天翔環境恢復上市保薦書，在保薦核查時未發現上市公司相關問題，發表的意見與事實不符。

《每日經濟新聞》記者了解到，今年5月12日，天翔環境向深交所提交了恢復上市的書面申請，但不包括恢復上市保薦書。2日后，深交所表示，公司未能提交恢復上市保薦書，不符合規定，因此不予受理股票恢復上市申請，同時決定終止天翔環境股票上市交易。8月30日，天翔環境被深交所摘牌，成為今年首家退市的創業板公司。

太平洋證券出具的保薦書存在問題

四川證監局10月11日披露了對太平洋證券的警示函措施，稱太平洋證券于2021年5月28日出具天翔環境恢復上市保薦書，在第一節“公司基本情況”等處列示了公司2020年度凈利潤、凈資產等財務數據，第二節“公司存在的主要風險以及原有風險消除情況的說明”提到，天翔環境財務會計文件無虛假記載。經查，天翔環境2020年末凈資產等財務數據存在錯報。

此外，四川證監局還提出，太平洋證券提供的工作底稿中，收錄的與天翔環境部分債權人訪談底稿未記錄時間，部分未見對方簽字確認，收錄報送了要素不全的工作底稿，經指出后才陸續補充完整。太平洋證券保薦核查未發現上市公司相關問題，發表的意見與事實不符。

上述行為違反了《證券發行上市保薦業務管理辦法》第七條“保薦機構應當保證所出具的文件真實、準確、完整”，第十七條“保薦機構推薦發行人證券發行上市，應當遵循誠實守信、勤勉盡責的原則，按照中國證監會對保薦機構盡職調查工作的要求，對發行人進行全面調查，充分了解發行人的經營狀況及其面臨的風險和問題”規定。

記者進一步了解到，四川證監局今日不僅對太平洋證券采取了警示函措施，也對四川華信（集團）會計師事務所（特殊普通合伙）及袁廣明、周平、楊利平出具了警示函措施，稱對該所執行的天翔環境2020年年報審計項目進行了檢查，發現該所及簽字注冊會計師在執業中存在函證審計程序執行不到位等問題。此外，今年9月30日，深交所對天翔環境及相關當事人給予了通報批評處分。

太平洋證券4月底才簽訂協議

《每日經濟新聞》記者了解到，因2019年末經審計凈資產為負，且2018年、2019年年度財務會計報告均被注冊會計師出具無法表示意見的審計報告，天翔環境股票自2020年5月13日起暫停上市。

2021年4月30日，天翔環境披露了2020年年度報告與四川華信（集團）會計師事務所（特殊普通合伙）出具了帶強調事項段無保留意見的《審計報告》，公司2020年度合并財務報表實現扭虧為盈，公司董事會認為公司已符合提出恢復上市申請的條件，于是5月12日向深交所提交了恢復上市的書面申請，但不包括恢復上市保薦書。5月14日，深交所稱，因天翔環境未能提交保薦機構出具的恢復上市保薦書，深交所決定不予受理公司股票恢復上市申請，同時擬決定終止公司股票上市交易。

實際上，按照深交所創業板上市規則，公司應在年報披露后5個交易日提交恢復上市材料，因此，即使在缺少保薦書的情況下，公司還是緊急提交了恢復上市的書面申請。

“暫停上市后恢復上市必須要有保薦書，為什么在4月底才簽保薦券商呢？”有投資者在天翔環境5月21日舉行的2020年年度業績說明會上這么問道。對此天翔環境表示：“公司2021年4月7日向券商支付了恢復上市預付款，相關方需履行內部流程4月底才簽訂保薦協議。”

此外，天翔環境還表示，公司在停牌階段進入司法重整、進入重整執行、引入戰投、申請恢復上市，應屬于重大無先例案例。公司2021年4月30日披露年報，太平洋證券作為公司恢復上市保人，在重整尚未執行完畢的情況下，要在短短五個交易日完成債權申報、財務真實性等核查工作，報告并出具無保留且表述明確的保薦意見難度大。

雖然說，5月28日，太平洋證券出具了恢復上市保薦書，但也與于事無補。6月2日，深交所決定，自6月25日起天翔環境股票交易進入退市整理期。8月30日，天翔環境被深交所摘牌，成為今年首家退市的創業板公司。

封面圖片來源：攝圖網