中國私募基金月度觀察報告｜海南持續領跑最受私募青睞注冊地；“喜馬拉雅”系私募成功備案；知名外資機構再落一子！

而從基金管理規模來看，前5大轄區分別為上海市、北京市、深圳市、浙江?。ǔ龑幉ǎ┖蛷V東省（除深圳），總計占比達69.32% ，略高于8月份的69.29%。其中，上海市46752.73億元、規模占比24.37%；北京市41481.44億元、占比21.63%；深圳市23141.36億元、占比12.06%；浙江?。ǔ龑幉ǎ?0981.84億元、占比5.73%；廣東?。ǔ钲冢?0609.11億元、規模占比5.53%。

圖片來源：中基協

海南持續領跑最受私募青睞注冊地

10月共有21家完成備案

根據中基協的備案信息，10月一共有105家私募基金完成備案，相比9月有明顯降低。雖然這其中有國慶假期的因素，但從平均注冊數量來看依然有下降趨勢?！睹咳战洕侣劇酚浾邔@部分新增備案的基金做了一個全面統計。

首先，從機構類型上來看，這105家私募中有63家是私募股權、創業投資基金管理人，42家是私募證券投資基金管理人。其中有兩家私募的注冊資本都是200萬美元，分別是外商獨資企業——容韜創業投資（珠海橫琴）有限公司，以及中外合資企業嘉沃文盛。其中嘉沃文盛是知名外資機構嘉沃投資與上海文盛資管合資設立，二者的認繳比例分別為80%和20%。

除此之外，從基金注冊地上來看，繼上個月海南第一次超越北京成為最多私募基金選擇的注冊地之后，10月海南繼續以21家的成績成為新備案私募基金公司數量最多的轄區，直接占到了新備案基金總量的20%，排在第二位的北京則有19家。截至10月底，今年以來已經有128家私募在海南完成了注冊，這也使得海南的私募機構總量在全國排名繼續上升。

在這21家私募基金中，有6家的辦公地還是在海南，相比此前有了增加；除此之外，深圳市、北京市、浙江省等轄區也是這些私募機構較常選擇的辦公地。

除了海南，還有北京市、浙江省、山東省（不含青島）10月新增備案私募在10家以上，分別是19家、10家和10家。

再來看看這些新增備案基金的注冊資本。500萬~1000萬元的數量是最多的，達到87家，占比達到82.86%，相比9月有所降低，這其中尤以1000萬元為主，達到74家；其次是注冊資本在1001萬~5000萬元區間的，一共有14家。10月新增備案基金注冊資本的分布有一個比較典型的特點是呈“紡錘狀”：注冊資本超過5000萬元的和低于500萬元的數量都非常少，甚至沒有達到1億元以上的機構，這是前幾個月沒有出現的情況。

最后來看一下10月新備案私募的在管基金情況。與8月份比較豐富的情況相比，9月、10月備案的私募幾乎都沒有在管基金，10月僅有綠色發展基金私募股權投資管理（上海）有限公司（以下簡稱綠色發展基金）有1只已備案產品。

多只國資背景母基金、綠色基金獲備案

“喜馬拉雅”系私募現身

10月新備案私募也有不少值得關注的亮點。

首先，10月15日有兩只國資背景的母基金完成備案，將為市場引入更多活水，也引發廣泛關注。這兩只基金分別是財政部實控的綠色發展基金，以及新疆生產建設兵團國資委實控的中新建胡楊私募股權基金管理有限公司（以下簡稱胡楊基金），注冊資本都是1億元。

圖片來源：中基協官網

公開資料顯示，這兩只基金兼具母基金性質。綠色發展基金由國家綠色發展基金股份有限公司牽頭，引入社會資本共同組建設立，實行市場化運作，負責國家綠色基金885億資金的具體投資管理事務，積極投資布局環境保護、生態修復、國土空間綠化、能源資源節約利用、清潔能源、綠色交通等綠色發展領域。胡楊基金則是通過以子基金投資為主的投資方式，充分發揮政府產業資金引導作用，重點支持兵團優勢產業。

另一只以“綠色發展”為主題的新備案基金是長江綠色發展私募基金管理有限公司（以下簡稱長江綠色發展基金），背后的主要發起人是長江三峽集團的全資子公司。

公開資料顯示，長江綠色發展基金以綠色私募股權投資為核心業務，負責落實長江三峽集團在長江流域各項綠色產業的戰略部署，牽頭負責長江流域沿線新能源及生態環保項目資源獲取和投資開發工作。

圖片來源：中基協官網

另一只備受市場關注的新備案私募為海南喜鑫，而大家最為關注的是這家機構背后的幾位發起人。

圖片來源：中基協官網

圖片來源：啟信寶

啟信寶數據顯示，海南喜鑫的幾位主要發起人均來自喜馬拉雅，其中持股29%的余建軍是喜馬拉雅創始人、首席執行官，持股30%的湯達此前曾在喜馬拉雅擔任總裁助理、投資總監，還有一位持股12%的沈結強則是喜馬拉雅FM副總裁。

值得注意的是，海南喜鑫的成立時間是去年10月底，而去年11月喜馬拉雅還設立了一家名為“海南喜馬拉雅股權投資基金管理有限公司”的企業，后者的法定代表人正是沈結強，穿透股權結構的實控人為余建軍。彼時市場上就有聲音稱喜馬拉雅進軍私募基金行業，不過這家名字中帶著“喜馬拉雅”的機構成立后尚未備案，率先完成備案的則是海南喜鑫。

新備案私募中還有一家中外合資的機構也非常引人注目，那就是前面提到過的嘉沃文盛私募。備案信息顯示，這家機構的出資人之一是知名外資機構、專注于不良資產投資與管理的嘉沃投資，另外一家則是上海文盛資產管理股份有限公司。

公開資料顯示，在中國市場方面，嘉沃投資自2005年以來通過其管理的基金已在中國境內完成多個不良資產的收購與處置，涉及借款人4000余名，總投資金額達到24億元，其中約有80%的不良資產投資組合已完成100%處置。

去年6月，嘉沃投資通過其新加坡全資控股子公司CarVal Investors PRC Holdings Pte. Ltd.與上海文盛資管開展QFLP試點工作，已經成立了上海嘉沃文盛股權投資合伙企業（有限合伙）（以下簡稱嘉沃文盛股權），而此次備案的嘉沃文盛私募正是嘉沃文盛股權的執行事務合伙人。

圖片來源：中基協官網

中基協注銷7家私募登記

其中一家曾與杉杉控股發生5億元投資糾紛

10月中基協公布了一批被注銷私募基金管理人登記的機構名單，一共有7家機構因不能持續符合管理人登記要求而上榜。中基協表示，將注銷這7家機構的私募基金管理人登記，并將上述情形錄入資本市場誠信檔案數據庫。已注銷的私募基金管理人和相關當事人，應當根據《中華人民共和國證券投資基金法》、協會相關自律規則和基金合同約定，妥善處置在管基金財產，依法保障投資者的合法利益。

圖片來源：中基協官網

在這份名單中，記者發現了一個比較熟悉的名字，那就是寧波厚揚方盛投資管理有限公司（以下簡稱寧波厚揚方盛）。成立于2015年的寧波厚揚方盛是上海厚揚投資的全資子公司，2017年底、2018年初，厚揚投資曾與杉杉控股對簿公堂，稱其一筆5億元的投資出現巨大風險，并指責該筆投資的“兜底”方杉杉控股違約不履行回購義務。

根據彼時的媒體報道，這筆投資其實是間接用于購買儒意影業股權，后者參與出品過《羋月傳》《瑯琊榜》《老中醫》等知名電視劇的公司。最終這筆收購并未完成，寧波厚揚方盛如今也被中基協注銷了私募管理人資質。

記者：李蕾

編輯：何劍嶺

排版：何劍嶺 王蜀杰

封面圖來源：攝圖網