民生證券：運營商加大AI算力投入 國產算力有望再加速

每經AI快訊，民生證券研報點評稱，4月18日，中國移動發布2024—2025年新型智算中心采購公告，招采AI訓練服務器7994臺，高于市場此前預期的6000臺。去年1月份移動發布2023—2024年新型智算中心（試驗網）招標，共采購AI服務器1250臺，對比看，此次招標量增長5倍。2024年3月中國聯通發布AI服務器采購，總量2503臺；2023年10月中國電信發布采購總量4175臺。近兩年，三大運營商加強云計算發展，服務器采購已是僅次于5G基站的第二大采購品類。從近期三大運營商智算服務器采購看，預計規模會持續增長。近期運營商智算中心中標候選人多為華為昇騰整機合作方，預計此次移動招標華為昇騰系列也將占據重要份額。建議重點關注服務器、交換機、AI芯片等算力核心環節的國產化。