操盤必讀：2024中國操作系統產業大會即將啟幕；道指跌超1000點，英偉達跌超6%！

每經記者 楊建    每經編輯 彭水萍    

（一）重要市場新聞

1、美股三大指數集體大幅收跌，道指跌1033.99點，跌幅2.6%；納指跌576.08點，跌幅3.43%；標普500指數跌3%創2022年9月以來最大單日跌幅；熱門科技股普遍下挫，英偉達、英特爾跌超6%，蘋果、特斯拉、谷歌跌超4%，蘋果創2022年9月以來最大單日跌幅，微軟跌超3%，市值跌破3萬億美元，Meta跌超2%。中概股多數下跌，納斯達克中國金龍指數漲0.25%。蔚來跌近4%，小鵬汽車、富途控股跌超3%，百度、網易跌超2%，理想汽車、愛奇藝跌超1%。

2、MSCI新興市場股票指數收盤下跌4.2%，創2022年2月以來最大單日跌幅。歐股主要指數收盤普跌，德國DAX30指數跌1.8%，英國富時100指數跌2.1%，法國CAC40指數跌1.6%，歐洲斯托克50指數跌1.5%。國際油價小幅收漲，美油9月合約漲0.54%，報73.92美元/桶；布油10月合約漲0.62%，報77.29美元/桶。國際貴金屬期貨普遍收跌，COMEX黃金期貨跌0.72%報2452.1美元/盎司，COMEX白銀期貨跌3.63%報27.36美元/盎司。

（二）宏觀新聞

8月2日，中國人民銀行上?？偛空匍_2024年下半年工作會議。會議指出，維護房地產市場安全平穩運行。配合上海市政府出臺房地產新政，調降個人住房貸款首付比例和貸款利率水平。推動落實金融支持房地產十六條政策。推動商業銀行發揮經營性物業貸款作用，幫助優質房企盤活存量資產；用好人民銀行抵押補充貸款（PSL）政策性資金，支持“三大工程”建設。持續做好保交樓金融服務。加大住房租賃金融支持。

（三）機構觀點

安爵資產董事長劉巖：A股上午的相對抗跌態勢并未能持續至全天結束，下午時段未能抗住下跌的壓力，這反映了國際金融市場對A股的影響日益加深，也暴露了A股市場內部存在的脆弱性和結構性問題。A股市場仍需加強內部建設，提高抗風險能力，以應對更加復雜多變的國際金融環境。隨著全球經濟一體化的深入發展，國際金融市場之間的聯動性日益增強。當美股、亞太市場等外圍市場出現大幅波動時，A股市場往往會受到一定的沖擊。特別是在市場情緒較為敏感和脆弱的時期，外圍市場的任何風吹草動都可能引發A股市場的連鎖反應。然而從中長期的角度來看，我們仍然相對看好A股市場的發展前景。從估值角度來看，當前A股市場整體估值相對合理。盡管短期內受到外圍市場波動的影響可能出現調整，但從中長期來看，A股市場仍具有較大的上升空間。特別是那些具有成長潛力、業績優良、估值合理的優質企業，可以成為投資者關注的焦點和布局的重點。

排排網財富研究部副總監劉有華：A股市場下跌，主要是全球主要股市普遍大跌，市場避險情緒升溫，這種情緒在A股市場同樣得到了體現，導致A股市場出現大幅下挫。另外，A股剛修復的技術形態上周再度被破壞，上證綜指失守年線和半年線，進一步影響了市場做多信心。我們認為，對A股市場沒必要過于恐慌，維持A股震蕩筑底的判斷。其一，跟外圍股市不一樣，在外圍股市不斷創新高的情況下，A股今年來并未出現上漲，反而一直處于震蕩探底走勢，風險釋放較為充分，并不具備持續調整需求；其二，美國經濟衰退預期加重等因素下，美聯儲降息將超預期，有助于帶動人民幣匯率走強，同時也有助于提升A股市場在國際市場吸引力；其三，短期外圍股市暴跌會影響投資者整體風險偏好，從而導致A股短期走勢承壓，但從過往經驗來看，A股市場依然會走出獨立行情，伴隨著更多穩增長政策的持續落地，從而帶動A股企穩反彈。

星石投資：短期看，情緒依舊是影響市場的重要因素，目前正處于股市情緒的修復窗口期。股市情緒修復的有利因素在于兩方面，一是，國內宏觀政策的不斷發力和效果顯現，有助于增強市場對于經濟動能的預期；二是人民幣匯率升值，海外市場波動帶來的資金再平衡交易，股市情緒有望跟隨資金流入而恢復。但市場情緒的恢復并非一蹴而就的，短期市場表現或仍為區間震蕩，需要聚焦于尋找結構性機會，尤其是有望受益于政策、低擁擠度和估值合理的優秀公司。

（四）行業掘金

1、據媒體報道，8月8日，2024中國操作系統產業大會將在北京舉辦。本次大會以“麒麟遨天，AI創無界”為主題，共同探討數字產業發展新趨勢，共同見證網信產業邁上新征程。操作系統是網信產業的基石。AI風口之下，操作系統與AI的結合似乎已成網信產業破局關鍵。國家出臺了一系列政策，明確提出要加快構建自主安全的信息技術體系，加速國產操作系統在關鍵領域和重點行業的應用，涵蓋了技術研發、產業應用、人才培養和生態建設等各個方面，旨在全力推動信息技術產業自主創新。大模型時代的操作系統正逐漸進化為一個更加智能的平臺，除了傳統的為應用程序提供運行環境和支持外，還將成為調度中心，作為“入口”銜接用戶和APP。概念股包括中國軟件，誠邁科技，潤和軟件等。

2、8月5日，央行等五部門印發《關于開展學習運用“千萬工程”經驗 加強金融支持鄉村全面振興專項行動的通知》，其中提出深化種業振興和農業科技金融服務，建立健全種業基地、種業陣型企業清單共享和融資監測機制。積極對接現代種業提升工程等重大建設規劃和種源關鍵核心技術攻關、農業生物育種重大項目、育種聯合攻關等重大任務。支持符合條件的種業企業上市、掛牌融資和再融資，開展投資并購和兼并重組，助力提升自主創新能力。今年以來種業振興重磅政策接連落地。6月7日，農業農村部召開加快推進種業振興行動暨種質資源普查總結視頻會，會議強調確保到2025年再取得一批標志性成果。隨著生物育種政策持續加碼，龍頭種企有望憑借先發優勢充分受益。概念股包括神農種業、隆平高科等。

3、8月5日，文化和旅游部、國家發展改革委、財政部等9部門聯合印發了《關于推進旅游公共服務高質量發展的指導意見》的通知，通知提出優化旅游公共信息服務，完善旅游公共交通服務等五大主要任務。隨著中國經濟的增長和人民生活水平的提高，越來越多的人選擇旅游作為休閑和娛樂的方式。中國的旅游資源豐富多樣，擁有悠久的歷史、壯麗的自然風景和豐富的文化遺產，吸引了大量國內外游客。未來，隨著科技的進步,數字化、智能化的旅游服務將成為主流。此外，旅游產品和線路的多樣化也將成為未來的趨勢。權威報告預計，2024年全年國內旅游人數將超過60億人次，市場規模超過5萬億元。概念股包括峨眉山A，黃山旅游，宋城演藝等。