公募基金2月月報 | 機器人板塊退潮，今年最猛的基金單日跌超8%

每經記者 曾子建    每經編輯 趙云    

就在今天（2月28日），二月A股收官之日，年內最火爆的題材——人形機器人板塊全線大跌，引發有相關布局的強勢公募產品凈值大幅回調。其中，今年排名第一的鵬華碳中和，單日跌幅就超過8%。

盡管這暫時不會對公募業績排名產生太大影響。但如果板塊繼續回落，事情的發展就有懸念了。

混合型基金漲幅榜：冠軍基金限制大額申購

鵬華碳中和主題混合，無疑是今年業績最猛的基金。截至本周四（2月27日），該產品年內漲幅高達78%，近三個月漲幅98%，近6個月漲幅168%，均為混合型基金排名第一。

盡管周五，該產品重倉的機器人板塊全線大跌，令其單位凈值下跌超過8%，但冠軍寶座暫未被撼動，年內漲幅仍高達63.49%。

排名第二的是永贏先進制造，年內漲幅56%；但和前一個交易日相比，也下跌了7.55%。其他產品中，前海開源嘉鑫下跌7.25%，中航趨勢領航下跌超過8%。這些產品，無一例外重倉機器人板塊。

前不久，鵬華碳中和主題宣布，從2月24日起，限制100萬元以上的大額申購。而更早些時間，永贏先進制造也宣布，從2月13日起限制100萬元以上的大額申購。這顯然是有必要的，因它們都重倉單一行業，一旦遇到今天這種大幅回落的行情，持有人的體驗會非常痛苦。

周五晚間，鵬華基金旗下公眾號還發布《合理配置，行穩致遠｜致鵬華持有人的一封信》，明確提了一點：為何不建議ALL in單一股基？因為單一股基與個股、行業市場高度綁定，一旦遭遇黑天鵝事件，可能面臨不可逆的損失。

混合型基金跌幅榜：財通金梓才排名墊底

再看混合型基金的跌幅榜，財通基金知名基金經理金梓才管理的多只產品進入榜單。其中，財通成長優選業績排名墊底，有點讓人意外。

今年以來，財通成長優選下跌約13%，周五單日跌幅也達到5.53%。到底出了什么問題？如果看財通成長優選去年底的持倉布局，你會發現，他的風格還是偏成長的。

如果按照當時的重倉股，萬辰集團、寒武紀等個股表現還算不錯。但他布局的算力板塊個股，如新易盛、中際旭創等，今年出現較大回落。另外，他去年四季度買入的三只松鼠，今年也回落了近20%。

另外一個今年表現不佳的，這是萬家基金的黃海。2022年到2024年，黃海管理的產品長期排在漲幅榜前列。不過今年，情況發生了變化。他管理的多只產品年內都下跌超過10%，排在跌幅榜的前列。從黃海的持倉來看，基本以煤炭股為主。

股票型基金漲幅榜：久違的崔宸龍又露面了

再看最新的股票型基金漲幅榜，漲幅最大的平安先進制造今年漲幅超過50%，這在股票型基金的業績中，屬于獨一檔的存在。而排名第二的嘉實前沿科技滬港深，今年漲幅只有27%。而嘉實前沿科技滬港深布局方向以港股為主，比如小米集團、理想汽車、騰訊、美團、小鵬等。

值得注意的是，淡出大家視野依舊的崔宸龍又露面了，他管理的前海開源滬港深非周期股票今年上漲近20%，排名第六。該產品重倉港股的中芯國際、中航科工、華虹半導體、騰訊、快手、金山軟件等。另外，A股的芯原股份也得到一定配置。崔宸龍的整體投資思路依然聚焦于具有全球競爭力和中國競爭力的企業，包括部分在A股市場未上市而不能購買的標的，以充分發揮港股市場的獨有優勢。基于長期投資看好的方向，他加大了對于新能源運營商的倉位配置。隨著國內經濟基本面轉暖，疊加部分產業發展加速的基本面情況，還進一步加大了在成長行業的配置，包括半導體、大飛機、人工智能等方向。

股票型基金跌幅榜：上榜產品整體跌幅不大

最后，我們來看股票型基金的跌幅榜。

截至2月末，股票型基金跌幅榜名單中，主要產品今年跌幅都不算太大。

目前，還沒有任何一只產品年內跌幅超過10%，其中跌幅最大的前海開源價值策略，今年跌幅7.97%。換句話說，前兩個月的累計跌幅，可能還沒有一些產品今天跌得多。

而持倉方向看，前海開源價值策略布局紅利概念股，如中海油、長江電力，還有幾只銀行股。

跌幅榜第二名的是國聯安科技動力，今年下跌6.51%。該產品布局寒武紀、麥格米特、恒玄科技、海光信息等科技股。此外，還有前海開源中藥股票、銀華農業產業，以及多只布局煤炭板塊的紅利類股票基金，目前都登上了跌幅榜。