去年四季度銀行不良率上升 凈利潤再現環比負增長

每經編輯 每經記者 朱丹丹 發自北京    

每經記者 朱丹丹 發自北京

昨日（2月13日），銀監會公布了《商業銀行主要監管指標情況表》。數據顯示，商業銀行2013年全年凈利潤累計約1.42萬億元，較2012的1.24萬億增長14.5％。不過，環比來看，第四季度凈利潤較三季度減少721億元，這已是連續兩個季度環比出現負增長。

對此，東莞銀行金融市場分析師陳龍對 《每日經濟新聞》記者表示，連續出現負增長，最主要的原因是央行執行穩健偏緊的貨幣政策，壓縮信貸額度，而這是銀行利潤的主要來源。同時，由于風險增加、呆壞賬上升，商業銀行也要相應提高撥備比率，侵蝕了部分利潤。

另外，2013年末商業銀行的不良貸款率升至1%，高于三季度末的0.97%，創年內高點。

2013年銀行業凈利潤達1.42萬億/

昨日，銀監會最新數據顯示，2013年全年商業銀行凈利潤累計達1.42萬億元，同比2012年增加0.18萬億元。

“2013年累計凈利潤達到1.42萬億，可以說既是意料之外也在意料之中，原因在于，雖然利率市場化已使得銀行的定價優勢逐漸下降，但利差保護和規模優勢仍使得銀行在獲取利潤方面具有極大優勢。但也正是這種優勢使得利率市場化后的劣勢盡顯，隨著金融脫媒和資金成本的上升，銀行的發展越來越面臨瓶頸，轉型與創新是唯一的出路，而互聯網金融則可能是那些大機構華麗轉身的重要渠道?！标慅堉赋?。

中國銀行國際金融研究所宏觀經濟研究主管溫彬在接受 《每日經濟新聞》記者采訪時表示，2011年中國銀行業凈利潤首次突破1萬億元，當年同比36.33%，2012年同比增長18.96%，2013年同比增長14.48%，回落速度非?？?，這與我國經濟增速不斷下降相吻合，也反映出隨著利率市場化加快，商業銀行盈利能力開始下降。雖然互聯網金融是未來的發展趨勢，發展迅猛，在短期內還難以動搖銀行業在金融體系中的核心地位，也不會對銀行的利潤產生顯著影響。

記者還注意到，去年四個季度商業銀行凈利潤分別為3688億元、3843億元、3685億元與2964億元；其中，三季度相比二季度減少158億元，四季度更是比三季度減少達721億元，連續兩次環比呈現負增長。

“最主要的原因是央行執行穩健偏緊的貨幣政策，壓縮信貸額度，而這是銀行利潤的主要來源。同時，由于風險增加、呆壞賬上升，商業銀行也要相應提高撥備比率，侵蝕了部分利潤?！标慅堉赋?。

溫彬認為，通常銀行四季度的盈利是全年最低的，從經營角度看，作為銀行利潤主要來源的銀行貸款存在“早投放、早收益”，故四季度銀行貸款投放最少，利潤也相對較低。

上海財經大學現代金融研究中心副主任奚君羊也指出，銀行業利潤增速下降，一是以前大量投放到房地產及地方政府平臺債務近期不斷出現問題，比如溫州局部較高的不良率，銀行卷入鋼貿危機等；二是宏觀經濟的弱勢增長等外部環境對銀行利潤增長不利；三是隨著利率市場化的不斷推進，銀行的資金成本不斷上升；四是互聯網金融搶食銀行“蛋糕”。

去年末不良貸款率升至1%/

銀監會數據顯示，截至2013年末，商業銀行不良貸款率達1%，高于三季度末的0.97%,創年內高點。

“四季度不良貸款率達到1%，高于三季度，這在預料之中，原因在于，在宏觀經濟轉型升級和落產過剩產能疊加的背景下，銀行信貸的質量不斷下降，推高了不良率?！标慅埜嬖V《每日經濟新聞》記者。

溫彬指出，主要是因為去年宏觀經濟走勢呈現前低后高，季度GDP增長率逐步回升，但部分行業特別是產能過剩的周期性行業經營狀況并未根本改觀，PPI已經連續22個月負增長，企業盈利下降甚至負增長，而債務負擔不斷上升，部分經營性現金流已不足以覆蓋債務本息，隨著去年下半年金融體系流動性持續偏緊，一旦企業不能順利進行籌資，必然會出現銀行信貸的違約。去年二、三、四季度新增不良貸款余額逐季走高，進而推高了四季度的不良貸款率。

不過，奚君羊認為，四季度不良率0.03個百分點的升幅還是比較小的，由于不良貸款期限的不一致，所以每個月不良率就會有小幅波動。

記者注意到，去年商業銀行凈息差也一路回升，四個季度分別為2.57%、2.59%、2.63%與2.68%。

“去年6月以來，市場資金緊張事件不斷出現，貨幣市場利率持續走高，對銀行來說，無論貸款還是投資收益率也隨之上升，讓銀行四季度凈息差達到全年高點?！睖乇虮硎尽?/p>

陳龍指出，凈息差上升，四季達到2.68%，有兩方面原因：一是由于貨幣政策收緊，資金成為稀缺資源，價格不斷上升，而存款利率仍受到一定的保護，使得商業銀行可能利用利率市場化在存貸兩端的不同優勢獲得更高的息差；二是由于融資成本上升，融資方強大的需求，相對于非標和債券的利息率，銀行貸款仍是企業首先的融資方式，也更具有優勢，同時，隨著企業經營風險的上升，銀行也有提高風險補償的要求，從而也進一步導致息差上升。