每日經濟新聞 2016-09-09 09:18:32
一位基金經理辭職,八大基金同時發布基金經理變更公告。從貨幣基金、債券基金到混合型基金,現在擔任公募基金經理壓力會有多大?
每經編輯 陸慧婧
一位基金經理辭職,八大基金同時發布基金經理變更公告。從貨幣基金、債券基金到混合型基金,現在擔任公募基金經理壓力會有多大?
近日,大成基金固定收益部基金經理黃海峰離職。大成貨幣、大成景興信用債債券和大成景秀靈活配置混合等多只基金,同時發布基金經理增聘以及基金經理變更公告。
不過,如果你覺得黃海峰從貨幣到債券再到混合類,已經夠累的了,那就“tooyoungtoosemple”了!理財不二牛(微信號:buerniu5188)要告訴你的是:目前的最高紀錄不是“8”,而是“35”!
“一挑八”基金經理離職
管理股票的基金經理只會選股,似乎已經不能滿足部分基金公司的“人才要求”。近日,一中型基金公司量化投資部的基金經理向牛妹(微信號:buerniu5188)透露,除了需要管理公司旗下量化基金、分級基金,運作以絕對收益為投資目標的基金,更是要參與分級A、打新股以及債券投資。
無獨有偶,大成基金一位基金經理離職,也涉及到八只基金的基金經理更換。
近日,大成基金發布《大成貨幣市場證券投資基金變更基金經理的公告》稱,基金經理黃海峰因個人原因離職。同一時間,大成豐財寶貨幣、大成添利寶貨幣、大成景興信用債債券、大成景秀靈活配置混合和大成景明靈活配置混合等七只基金,均發布了基金經理黃海峰離任公告。
不過,大成基金也做好了人事調整,大成景明靈活配置混合、大成貨幣陸續在黃海峰離職前1天、前3天緊急增聘基金經理。大成豐財寶貨幣市場、大成添利寶貨幣市場、大成景源靈活配置混合和大成景穗靈活配置混合,也在黃海峰離職前一個月增聘了基金經理。
盡管同時掌管8只基金,從管理的資產規模上看,黃海峰似乎壓力并不是特別大。據東方財富Choice數據統計,截至2016年年中,其掌管的8只基金資產規模合計329.71億元。其中,大成貨幣資產規模260億元,占8只基金合計資產規??偸兄到?成。
余額寶成功之后,引發了貨幣基金發行高潮,各大基金公司四處尋找平臺合作,試圖收獲互聯網金融“長尾效應”。大成豐財寶貨幣、大成添利寶貨幣均成立于2014年年中,不過截至今年年中,前者規模僅1.05億元,遠低于成立時的10.11億元。
除此之外,大成景秀靈活配置混合、大成景明靈活配置混合和大成景穗靈活配置混合,這3只基金C類份額規模已經為零;大成景源靈活配置混合、大成景穗靈活配置混合這兩只的A類份額規模已不足1億元。
黃海峰離職之后,基金經理朱哲接任大成貨幣、大成景明靈活配置混合基金經理;9月6日,其再接管大成景華一年定開債等兩只基金,現合計掌管5只基金,管理資產規模325.11億元,成為大成基金個人管理資產規模最大的基金經理。
盤點基金經理壓力榜
隨著小微基金不斷增多,從管理基金數量已經不能完全反映基金經理工作壓力,合計管理基金資產規模成為衡量基金經理日常工作量的另一指標。
(點擊圖片可放大)
天弘余額寶貨幣的基金經理王登峰,無疑是基金行業壓力較大的基金經理,盡管收益率不斷下滑,截至2016年年中,資產規模8163.12億元,再次刷新成立以來規模新高。此外,王登峰還同時管理天弘現金管家貨幣、天弘弘運寶貨幣、天弘云商寶、天弘增益寶貨幣以及天弘季加利理財基金,合計管理規模8248.12億元。
說到行業內團隊工作強度靠前的,不少人會想到工銀瑞信固定收益部基金經理——工銀瑞信基金公司副總杜海濤、固定收益部副總監魏欣、固定收益部副總監谷衡和基金經理王朔,4人管理的資產規模均超千億元。其中,魏欣、杜海濤和王朔3人管理的資產規模更是超過兩千億元,全部排在行業前十。他們4人共同管理的工銀瑞信貨幣市場資產規模高達1529.06億元;杜海濤、王朔管理的工銀瑞信薪金貨幣市場規模也接近600億元。
值得關注的是,銀行委外資金既帶來了規模也增加了工作強度,博時基金現金管理組投資總監陳凱楊,一人掌管35只基金,管理資產規模1400億元。他管理的均以銀行定制純債基金或定期開放債券基金為主,如博時裕安純債。旗下35只基金平均資產凈值31.83億元,博時現金收益貨幣規模最大——957.58億元,占35只基金資產規模近7成。
其次,華夏基金經理彭海偉是股票基金經理個人掌管資產規??壳暗囊晃唬F任華夏基金股票投資部總監,陸續管理了華夏紅利混合、華夏平穩增長、華夏新經濟混合和華夏經濟轉型股票,合計管理規模502.85億元。
相比于大型基金公司固定收益部基金經理,受政策或管理基金類型偏冷門的影響,部分基金經理手中可管理的基金資產規模偏少。東方證券股份有限公司前總經理助理崔惠軍,2015年8月擔任鵬華新絲路分級基金經理,截至2016年年中,該基金資產凈值不足800萬元;華泰柏瑞海外投資部總監黃明仁,2010年12月2日起掌管華泰柏瑞亞洲領導企業QDII,截至2016年年中,該基金資產凈值也只有2419萬元。
業績表現各異
在天弘基金王登峰管理的基金中,天弘余額寶貨幣歷來以規模穩定著稱。今年以來,貨幣基金整體收益率下滑,余額寶7日年化收益率也已從今年1月1日的高點2.698%降至9月6日的2.329%,相較于2013年7月3日的6.034%也已下降一半。數據顯示,余額寶最近兩年凈值漲幅6.82%,在247只貨幣基金中排名161位。
工銀瑞信杜海濤獨自掌管超過九年的工銀增強收益債券,是一只二級債基,即基金投資于債券類資產(含可轉換債券)的比例不低于基金資產80%,投資于股票等權益類證券的比例不超過基金資產20%。牛妹(微信號:buerniu5188)翻閱該基金歷史業績發現,自2008年起,該基金有6年排在行業前二分之一,2年排在行業前四分之三,今年以來也是排在行業前二分之一水平,業績不算拔尖,但也相對穩定。
相比之下,杜海濤、魏欣、王朔和谷衡共同管理的千億級貨幣基金——工銀瑞信貨幣市場,最近一年、最近兩年業績均排在行業前二分之一,最近三年業績更是排在行業前四分之一。
另外,博時基金陳凱楊管理的基金表現參差不齊,同為其單獨管理的純債基金——博時裕泰純債債券今年來收益率4.66%,排名同類基金前四分之一;而博時裕嘉純債債券今年來收益率僅1.49%。定期開放式債券基金表現也相距甚遠,博時雙月薪定期支付債券今年來收益率6.08%,博時歲歲增利一年定開債券今年來收益率只有2.13%,兩只債券基金分別排在行業前四分之一以及行業后四分之一。
華夏基金彭海偉獨自掌管了華夏新經濟混合,管理資產規模排在股票基金經理前列??紤]到該基金的特殊性質,對其業績考察牛妹選取了他獨自管理近兩年的華夏平穩增長。該基金今年來凈值下跌23.64%,排在同類基金倒數,不過最近一年業績增長22.94%,升至同類基金前二分之一水平。
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