國聯證券時隔1年再次定增 擬募集資金總額不超過70億元人民幣

每經記者 李娜    每經編輯 趙云    

9月28日晚間，國聯證券（601456，股價8.68元，市值245.80億元）發布公告，披露公司非公開發行A股股票預案。公告顯示，公司擬非公開發行不超過6億股A股股票，擬募集資金總額不超過人民幣70億元。

國聯證券9月28日晚間發布的公告顯示，本次募集資金用途主要包括3個方面：一是擬利用不超過20億元擴大包括融資融券在內的信用交易業務規模，進一步增強服務實體經濟能力；二是擬利用不超過40億元擴大固定收益類、權益類、股權衍生品等交易業務，增強市場競爭力；三是擬利用不超過10億元償還債務，優化資本結構。

《每日經濟新聞》記者發現，這是國聯證券時隔一年再次宣布定增。

2021年2月，國聯證券發布定增預案，僅用7個月時間就完成了非公開發行，發行數量約4.54億股，募集資金50.9億元，股份募足率約95%。

截至9月29日，國聯證券收盤價為8.68元/股。

數據來源：記者整理 楊靖制圖 視覺中國圖

前次募資已經使用完畢

目前，國聯證券的控股股東為無錫市國聯發展（集團）有限公司，直接及間接持股比例為48.60%，實控人為無錫市國資委。如按上限6億股完成非公開發行后，持股比例將下降至40.11%，控股股東及實際控制人不會發生變化。

《每日經濟新聞》記者注意到，這是國聯證券時隔一年再次宣布定增。

2021年10月18日，國聯證券發布公告稱，公司非公開發行股票的價格為11.22元/股，發行股份數量為4.54億股，募集資金總額為人民幣50.9億元，并引來銀河證券、中金公司、光大證券、財通基金、諾德基金等共計23家機構入圍，最終僅耗時7個月就完成非公開發行。

根據國聯證券公告，截至2022年6月30日，前次募集資金已經使用完畢，助力公司擴大了信用交易業務和交易類業務規模。

自2019年開啟市場化改革以來，國聯證券于2020年7月順利登陸上交所，成為行業第十三家“A+H股”兩地上市券商。

2022年上半年，國聯證券實現營業收入12.74億元人民幣，同比增長12.71%；實現歸屬于公司股東的凈利潤4.37億元人民幣，同比增長15.37%，成為營業收入和凈利潤均實現兩位數增長的唯一上市券商。

對于本次定增，國聯證券表示，順利完成本次非公開發行有助于公司盡快擴充資本，在鞏固優勢業務的基礎上，加強資本驅動型業務，推進創新業務發展，從而進一步優化收入結構，幫助公司保持并穩步提升創新能力的優勢。

值得一提的是，2022年4月，國聯證券推進實施H股員工持股計劃，認購總金額為6811萬元人民幣，其中董事、監事和高級管理人員的認購金額合計占比22.29%，將公司核心骨干個人利益和公司整體利益深度綁定。

上市券商配股融資加速

對于國聯證券本次定增，有券商非銀分析人士表示，定增長期來說肯定是一件好事，資本擴大，有利于公司做大做強，公司利用蘇南地區重要的區位優勢，加速財富管理轉型，目前投顧業務規模正穩步擴張；以“投行+投資”為抓手重點突破股權業務；同時公司通過員工持股計劃穩定管理團隊。

近年來，券商凈資本補充需求旺盛，頻頻通過再融資“補血”。畢竟，資本金規模是重要的市場競爭優勢，有了資本金才可以持續擴大各項業務的規模。比如定增方面，2022年4月30日，中原證券拋出非公開發行A股股票的預案，擬發行不超1.93億股，累計募資不超過70億元，扣除發行費用后將全部用于補充公司資本金和營運資金。此外，國海證券2022年4月再次發布修訂后的非公開發行A股預案，計劃募集資金最高不超過85億元。

同時，值得注意的是，2022年以來，上市券商配股融資加速，4家公司僅僅在A股配股事項落地，合計募資就達到523.67億元。其中，中信證券、東方證券和興業證券3家券商的募資規模均超100億元，財通證券募資70多億元。此前不久，中金公司拋出不超過270億元的AH股配股計劃。

在券商再融資計劃中，資本中介業務多數時候成為輸血的主要方向。

據《每日經濟新聞》記者觀察，近年來，隨著資本市場改革深化、市場機構化程度提升，券商資本中介業務高速發展，制度松綁下融券業務持續擴容，衍生品業務、FICC做市業務迅速興起。券商的監管體系則以凈資本和流動性為核心，這自然會要求券商需要補充凈資本，從而支撐業務發展。

封面圖片來源：視覺中國