廣發證券易淘金App上線個人養老金專區 一站式服務投資者養老需求

11月25日，個人養老金制度正式在36個先行城市（地區）啟動實施，恰逢12月個稅App申報，個人養老金作為新增的可選抵扣項，引發了全社會熱議。

個人養老金具有遞延納稅、稅率優惠的特點，在海外成熟市場，是工薪族財富管理的重要途徑，也是資本市場長期資金的主要來源。廣發證券作為首批入選個人養老金基金銷售機構的14家券商之一，于11月25日晚間在其易淘金App上正式上線個人養老金業務專區。截至12月21日，已有多達114款可供購買的個人養老金基金專屬Y份額產品。

近期，廣發證券相關人士就如何選擇合適的個人養老金銷售機構和產品、如何根據自身實際制定養老規劃等投資者關心的焦點問題進行了介紹。

易淘金App個人養老金業務專區

已上線114款產品

據廣發證券相關負責人介紹，公司自今年4月開始，從系統開發、業務測試、投資者教育等多方面入手，通過多舉措為服務個人養老金業務開展做足了準備。11月25日上線的易淘金App個人養老金業務專區融合了賬戶功能、資產及收益查詢、產品展示及購買、投資者教育、定投、養老金計算器、養老相關資訊等多種功能，旨在為投資者提供一站式的個人養老金業務服務。

在客戶進入易淘金App個人養老金業務專區后，會被校驗是否已開立個人養老金賬戶。如客戶未開立賬戶，首次進入該頁面時，會彈出投資者教育信息，向客戶介紹個人養老金相關制度，并介紹賬戶開立方式；如已開立賬戶且有相應資產，將展示客戶資產詳情，包括總額、收益金額、收益率、持倉產品、交易記錄等。

廣發證券負責人介紹，該專區將展示公司代銷的全部個人養老金基金產品，并且支持客戶自由選擇申購、定投。他還透露，在11月28日個人養老金專區上線后首個工作日便有不少客戶開設了賬戶并進行了投資，其中首單購買的投資者非公司員工，購買的產品為廣發穩健養老（FOF）Y。從開通半個多月以來的申購情況來看，大多數客戶也更傾向于購買穩健型養老產品。

此外，廣發證券還在專區中特別開設了“養老投資專欄”，上線了《個人養老金十問十答》《3步，規劃自己的養老》等專題文章，以圖文并茂的形式，深入淺出地為投資者進行了個人養老金業務相關知識的講解。

券商代銷的養老FOF具備天然定投屬性

長期勝率較高

值得一提的是，根據中國證監會發布的產品名錄，目前已有40家基金公司的129只產品納入首批個人養老金基金名錄，它們在成立年限、過往風險收益特征、規模體量等方面均具備較大差異性。而首批銷售機構名錄方面，除了14家券商外，還有16家商業銀行、7家獨立基金銷售機構入選。這在為投資者提供了更多選擇的同時，也增加了選擇難度。

對于不同人生階段、不同理財目標的投資者而言，如何選擇適合自己的養老金產品？廣發證券負責人也分享了他的看法。

他指出，對個人投資者而言，個人養老金領取要等到退休之后，因此資金積累時間非常長。在目前養老相關產品中，養老儲蓄和養老保險以保本為前提，基本無權益配置比例，養老理財或有10%的權益中樞比例，較難明顯獲取高配權益的超額收益，上述三類產品更多聚焦于獲取穩健的長期收益。

而券商可代銷的公募養老目標基金（養老FOF）是目前規模較大、投資范圍較廣的養老產品，其主要投資于基金產品，權益倉位更高，波動相對其他產品類型更大，因此投資限制標準也更加嚴格。在個人養老金制度下，其額度上限每年固定，可將其視為“定投”性質產品。對比個人自主投資可能以中短期為主經常受短期行情和情緒影響不同，長時間跨度的定投天然具有風險分散的作用，能夠大大改善權益資產的投資體驗。長期來看，公募基金憑借權益投研優勢，戰勝固收資產的概率較高，能夠幫助個人養老金賬戶長期鎖定資金獲得更好收益。

他透露，廣發證券目前已與125家公募基金管理人開展代銷基金業務合作，代銷基金產品數量超過8000只，涵蓋了全市場大部分的基金管理人及產品。廣發證券將在與基金管理人達成一致的情況下，繼續全量上線代銷個人養老金基金產品，為客戶提供廣泛、豐富、專業的個人養老金基金服務。

一支高水平投顧隊伍

為客戶提供更好的個人養老金服務

值得一提的是，廣發證券多年來在財富管理領域的深度積累，為公司首批獲批個人養老金業務打下了堅實基礎。

數據顯示，截至2021年末，廣發證券母公司口徑投顧人數已超4000人，穩居行業榜首。公司通過加強投顧培養、豐富投資顧問展業形式、提高投資顧問與客戶互動體驗等方式，打造了一支具備“了解客戶、精通產品、掌握配置、嚴守風控、運用科技”五大核心能力的投顧隊伍，并以此為客戶提供更好更優質的財富管理服務。

另外，廣發研究也成為助力廣發證券深入開展財富管理業務的“金字招牌”。公司充分發揮券商對各大類資產的研究能力，推動建立和完善跨業務協同機制，不斷提升財富管理買方核心投研和資產配置能力，深入打造財富管理大平臺，持續完善財富管理業務體系，努力提高專業化能力和服務水平。

但與單純的資產配置建議不同，個人養老金涉及稅收遞延等政策，這又對包括廣發證券在內的券商的基金投顧服務專業能力提出了更高要求。

廣發證券負責人坦言，個人養老金與客戶當前的個稅水平、現金流情況、預計退休年限等均有關系，因此開展個人養老金業務需要對客戶有更加全面、透徹的了解，做到全方位的KYC，并結合客戶的投資需求、風險承受能力、投資期限等進行適配性推薦。只有真正做到從客戶角度出發才能為客戶做好全面、精準的評估，轉變理念、立足長遠，發揮券商的投顧專業能力，真正“把好事做好”。目前公司已組織分支機構了解學習，通過線上、線下方式傳遞養老金業務知識，同時進一步做好投教溝通工作，培育投資者長期投資理念。

“對廣發證券而言，個人養老金代銷業務是公司踐行普惠金融理念的一次重要實踐，能夠為客戶提供更加全面、便民的金融服務。個人養老金業務符合公司財富管理轉型的戰略方向，可與公司多項業務形成優勢互補。未來公司將繼續深化研究、投行、資管等多業務條線協同合作，將公司的專業優勢轉化為對投資者個人養老金業務的優質服務。”上述廣發證券負責人如是說。

（文章內容僅供參考，不構成投資建議。投資者據此操作，風險自擔。）

文/孟超