*ST昆機財務造假細節出爐：3年虛增收入4.8億 少計費用做高利潤

圖片來源：視覺中國

每經記者 謝宏辰 每經編輯 姚治宇

證監會對*ST昆機涉嫌信息披露違法一案調查完畢。11月16日晚，*ST昆機披露了證監會《行政處罰及市場禁入事先告知書》（以下簡稱《告知書》）?！陡嬷獣吩敿毰读?ST昆機涉嫌違法的細節，并對28名公司原任及現任董事、監事或高管做出處罰決定。

2017年3月，*ST昆機曾自曝財務違規，致使2013年凈利潤為負，從而出現2012～2016年連續5年虧損的情況，受到市場廣泛關注。據*ST昆機披露，根據最終調查結果，公司如觸發股票上市規則重大違法強制退市條件，公司股票將可能被強制退市。

存三大涉嫌違法事實

據證監會查明，*ST昆機共有三大涉嫌違法事實，其一是2013~2015年通過跨期確認收入、虛計收入和虛增合同價格三種方式虛增收入約4.8億元。2013~2015年，*ST昆機與相關經銷商或者客戶簽訂真實的銷售合同，在經銷商或客戶支付部分貨款后，產品未發貨前即提前確認收入，將當年未實際按合同履約生產、發運機床的收入跨期確認至該年度，以達到虛增當年利潤的目的。同時，*ST昆機還與部分經銷商或客戶簽訂合同，經銷商或客戶虛假采購昆明機床產品并預付定金，但最終并不提貨，后期通過第三方繞賬等方式將定金退回客戶，或者直接按照客戶退貨進行處理，完成虛假銷售。

其二是2013~2015年通過少計提辭退福利和高管薪酬的方式虛增利潤約2961萬元。其中，辭退福利方面，2013~2015年，*ST昆機實際有內退人員143人、225人、289人，但上述三年財務記錄內退人員131人、123人、120人，分別少計12人、102人、169人，少計管理費用118萬元、1108萬元、1423萬元。高管薪酬方面，*ST昆機應當按照考評方案計提當年高管薪酬，但財務未予全部計提，2014年和2015年分別少計管理費用100萬元、212萬元。

其三是2013~2015年*ST昆機年度報告中披露的存貨數據存在虛假記載。2013~2015 年，*ST昆機通過設置賬外產成品庫房、虛構生產業務、虛假降低實際產品制造成本等方式，多計各期營業成本，少計各年度期末存貨，三年間累計多計成本2.35億元，三年累計少計存貨5億元。

綜上，2013~2015年，*ST昆機通過上述財務造假行為虛增收入4.8億元，少計管理費用2961萬元，少計存貨5億元，多計成本2.35億元，虛增利潤2.3億元。公告顯示，*ST昆機于2014~2016年3月分別披露了2013~2015年年度報告，存在虛假記載，涉嫌信息披露違法。

原董事長被終身市場禁入

根據上述涉嫌違法事實，證監會擬對*ST昆機相關負責人作出行政處罰及證券市場禁入措施。

證監會認為，王興時任*ST昆機董事長（現已離任），是涉案財務造假行為的主要策劃者、組織實施者；常寶強時任*ST昆機總經理（現已離任），參與決策并負責財務造假工作的執行事宜；金曉峰前任*ST昆機副總經理，現任*ST昆機財務總監，了解并參與財務造假過程，是提前確認收入、虛假發貨、調減費用等財務造假行為的執行者。上述三人均在*ST昆機2013~2015年年度報告上簽字，是信息披露違法行為直接負責的主管人員。

除上述三人以外的25人，均負有保證上市公司所披露的信息真實、準確、完整的義務，在知道或聽說*ST昆機存在財務造假問題的情況下，未按照勤勉盡責要求，對相關信息披露事項履行確認、審核職責。上述人員是*ST昆機信息披露違法行為的其他直接責任人員。

證監會據此擬對王興、常寶強、金曉峰分別處以30萬元罰款，對其他涉案人員分別處以3至10萬元不等的罰款。另外，證監會還擬對王興采取終身證券市場禁入措施，對常寶強、金曉峰兩人采取5年證券市場禁入措施。

值得關注的是，根據*ST昆機公告，根據最終調查結果，公司如觸發股票上市規則重大違法強制退市條件，*ST昆機股票將可能被強制退市。

對于上述處罰，上海明倫律師事務所合伙人王智斌向《每日經濟新聞》記者表示，現在還不清楚證監會是否會進一步調查和處罰時任的會計師事務所，王智斌認為，當時的會計師事務所（畢馬威和瑞華）其實也是難逃其責的。另外，王智斌指出，從投資者角度來看，符合條件的投資者可以向*ST昆機和時任會計師事務所追責。