中國國航完成112億非公開發行

中國國航3月13日晚公告，公司于3月10日完成非公開發行約14.4億股A股，發行價格為7.79元/股，募集資金總額約112億元。所募集資金將用于購買15架波音B787飛機、電子商務升級改造、機上WIFI等項目。

本次認購方，除大股東中航集團、中國航空油料集團公司、財通基金、中原股權投資管理有限公司外，“國家級”基金——總規模達3500億元的中國國有企業結構調整基金也參與了本次定增，認購2310.7萬股，配售金額達18億元。據了解，本次參與中國國航非公開發行，是該基金繼1月參與中國中冶非公開發行后對A股上市公司的第二單投資，也是該基金成立以來規模最大的一筆股權投資。

加快業務模式轉型升級

中國國航相關人士對記者表示，機構積極參與認購，主要是看好民航業的高速增長和國航的優勢競爭力。此次增發之前，中航油集團已是國航既有十大股東之一。中原股權資管是河南中原資產管理有限公司下屬的股權投資公司，此次參與認購是其在今年年初認購上汽集團定增股份后，再次大額投資龍頭央企。中國國有企業結構調整基金作為目前國內規模最大的股權投資基金，更是將支持優勢央企作為其重要投資方向。

據了解，本次非公開發行募集資金，在改善國航財務狀況、降低資產負債率、優化公司資本結構的同時，將加快業務模式的轉型升級。

前述國航人士表示，2017年伊始，在春運效應帶動下，行業整體運行良好，預期全年中國民航業仍將保持高速增長，行業供需結構更趨平衡。國航將充分利用募集資金，把握市場機遇，不斷完善全球航線網絡布局；加快混改步伐；持續推動商業模式轉型升級，穩健增強盈利能力；同時圍繞旅客需求，不斷提升服務水平，為旅客提供更優質出行體驗。

“國家級”基金大力支持

中國國有企業結構調整基金成立于2016年9月，基金總規模為3500億元，首期募集資金1310億元，是目前國內規模最大的私募股權投資基金。該基金是受國務院國資委委托，由中央企業國有資本運營公司試點企業中國誠通控股集團有限公司牽頭，攜手中國郵政儲蓄銀行股份有限公司、招商局集團有限公司、中國兵器工業集團公司、中國石油化工集團公司、神華集團有限責任公司、中國移動通信集團公司、中國中車集團公司、中國交通建設集團有限公司和北京金融街投資（集團）有限公司共同發起。中國誠通總裁朱碧新擔任該基金董事長。

2016年12月，中國國有企業結構調整基金已完成對中信建投證券股份有限公司港股IPO的基石投資，投資額為1億美元，是僅次于中信集團的第二大基石投資者。今年1月，該基金認購中國中冶非公開發行2476萬股，是該基金成立后首次投資A股上市公司。

朱碧新此前表示，該基金將重點研究把基金用在調結構的項目上，希望80%的投資用于國有重點骨干企業結構調整?；饘⒅С盅肫蟮牟①徶亟M，重點支持在裝備制造、電力、鋼鐵等領域的央企間進行強強聯合；促進通信、電力等領域中央企業間的專業化重組整合；推動煤炭等領域的優勢央企實施全產業鏈整合；支持優勢中央企業為獲取關鍵技術、戰略資源等方面開展境內外并購。該基金采取股權投資、參投子基金和債權投資兩種投資方式。