周治瀚：把支持小微實體經濟放在重要位置

我們是目前國內唯一一家完全通過銀行做我們的資金結算的互聯網金融的平臺，我們的資金是中國銀行和江蘇銀行做結算，這個結算有什么好處呢？因為我們的目的是要降低小微企業的融資成本，但是我們在探討過程中發現，這種支付結算費用實際上在互聯網金融的整個環節中，占了一定的比例，但是我們通過銀行做結算的話，做到了免費，就是不收支付結算的費用。另外還有一個很大的好處，我們是T+0，也就是說貸款成立的當天，資金就可以到貸款人的手里，貸款到期的當天，當天晚上5、6點，就可以通過銀行把資金返回到投資者的賬戶。另外也不需要做任何的處理操作，也沒有期限額度的限制，我們的理念就是說三個方面各自發揮優勢，相互依存、相互制約。那么這個模式發揮了什么作用呢？所謂的互聯網金融一定要有效的降低小微企業的融資成本，利用大數據去降低風險控制，去減低信息不對稱。目前我們公司給投資人的收益是在年化8.1%左右，比銀行理財收益率略高一點，但是比信托的收益率水平又略低一點，在中間層次上。但是我們的起投點比信托100萬低很多，雖然有一定的起投門檻，目前是1萬或者5萬的起投門檻。我們平臺自身收費比較低，大概是1%不到的費用，這個費用僅僅能夠維持平臺的正常運作。

對于合作方來說，他能收到大概在4%-5%之間的擔保費用，它們可以為金融機構做一些擔保，但是收費一般在3%左右，在我們平臺可以拿到5%左右的擔保收費，所以對它們來說有參與的積極性。現在每個合作方都有收益，會不會提高成本呢？加起來成本反而不高，13%-14%，這比我們江蘇小貸公司的平均利率水平還要低那么一點點。低出來的這塊，就是互聯網金融的價值所在。說一千道一萬，互聯網金融怎么去中心化，最后還是要看它的實質取得的效果，通過我們的實踐，互聯網金融的跨界和融合能夠起到降低中小企業融資利率的作用。根據人民銀行南京分行對我們做的評估，開鑫貸的貸款投向42%是投向個人的，58%是投向企業的，其中個人方面一部分是農戶，就是種植養殖戶，還有一部分是個人經營性貸款，投向企業的主要是投向制造型的中小企業，企業類型中96%的客戶是小微企業客戶。